開(kāi)放式基金風(fēng)險(xiǎn)控制問(wèn)題研究


本文共計(jì)16頁(yè)，12546字；



摘　　要

開(kāi)放式基金是中國(guó)基金業(yè)發(fā)展的主流方向，作為一個(gè)金融創(chuàng)新品種，開(kāi)放式基金對(duì)中國(guó)證券市場(chǎng)的健康發(fā)展起到越來(lái)越重要的作用。開(kāi)放式基金作為一種間接投資工具，它們的出現(xiàn)與發(fā)展一方面是金融創(chuàng)新的結(jié)果，壯大了我國(guó)證券市場(chǎng)機(jī)構(gòu)投資者隊(duì)伍，對(duì)于穩(wěn)定市場(chǎng)起到了一定的積極作用。另一方面，開(kāi)放式基金在我國(guó)畢竟還是較新的金融產(chǎn)品，如果基金的風(fēng)險(xiǎn)控制和風(fēng)險(xiǎn)管理的水平不夠，反而會(huì)帶來(lái)新的風(fēng)險(xiǎn)源，給市場(chǎng)和投資者造成損失。在其發(fā)展的過(guò)程中，我們發(fā)現(xiàn)了不少問(wèn)題，這些問(wèn)題有些是開(kāi)放式基金固有的，有些則是由于我國(guó)特殊國(guó)情以及相關(guān)不合理的政策決定的。因此，對(duì)開(kāi)放式基金的運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)的研究越發(fā)緊迫。
本文系統(tǒng)分析了其所面臨的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)和道德風(fēng)險(xiǎn)，并在風(fēng)險(xiǎn)管理的系統(tǒng)框架下，提出了具體的風(fēng)險(xiǎn)控制方法和對(duì)策。通過(guò)研究如何對(duì)開(kāi)放式基金的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行防范，樹(shù)立投資者對(duì)開(kāi)放式基金的信心，從而促使我國(guó)開(kāi)放式基金的全面、健康、可持續(xù)發(fā)展。


關(guān)鍵詞: 開(kāi)放式基金,風(fēng)險(xiǎn),控制
ABSTRACT

Open-end fund is the mainstream of development of China’s fund industry. As a financial version in innovation in China, open-end fund is bound to play more important role in the healthy development of China’s security market. As an in direct investment tool, the emergency and development of the open-end fund is due to finance innovation, which strengthen the team of investors in our stock market. On the other hand, however, the open-end fund is a kind of new financial product, so if risk is not controlled and supervised
目　　錄

一、開(kāi)放式基金概述 1
（一）開(kāi)放式基金的定義 1
（二）開(kāi)放式基金的特點(diǎn) 1
（三）開(kāi)放式基金的分類(lèi) 2
二、開(kāi)放式基金風(fēng)險(xiǎn)分析 2
（一）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn) 3
（二）系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn) 3
（三）監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn) 4
（四）道德風(fēng)險(xiǎn) 5
三、開(kāi)放式基金風(fēng)險(xiǎn)控制方法與對(duì)策 5
（一）主動(dòng)應(yīng)對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn) 6
（二）合理利用股指期貨工具 6
（三）加強(qiáng)對(duì)基金市場(chǎng)的外部監(jiān)管 8
（四）控制公司內(nèi)部的道德風(fēng)險(xiǎn) 9
結(jié)束語(yǔ) 10
謝　　辭 11
參考文獻(xiàn) 12

部分參考文獻(xiàn)

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